课程大纲：

*投融资模式培训

培训对象
副县级以上领导干部；各乡镇办书记、乡镇长（主任），涉及发改、土地、扶贫、水利、城建、企业等工作领域的负责同志，区/县委常委部门第一副职，人大机关、政协机关联系经济工作的同志；发改委、教育局、工信局、民政局、财政局、自然资源与规划局、住建局、交通局、农业农村局、林业局、水利局、商务局、文广体旅局、卫健委、审计局、统计局、市场监督管理局、大项目办、扶贫办等项目主管负责人；区/县各平台公司主要负责人及所属项目负责人；工商界企业家，参与新型城镇化、新基建和政府项目的央企、国企、上市公司高管及项目负责人；证券公司、商业银行、借贷公司、基金公司、担保公司、评级公司高管等。行业。

培训内容：
（一）政府项目投融资模式简述
1．政府直接投资
2．政府合规性融资
3．企业投资

（二）详解区县级政府项目投融资模式
（1）*政策解析
（1）县城补短板强弱项的相关政策与发展趋势
（2）区县级政府的投融资整体境况
（3）区县级融资平台的定位与展望

（三）财政投融资模式详解
1.地方政府债券
2.PPP模式
3.ABO模式
4.特许经营

（四）平台公司投融资模式详解
1.企业债与公司债
2.银行信贷业务创新模式
3.融资租赁
4.定向债务融资工具
5.供应链融资
6.标准化票据融资
7.平台公司如何从资金循环打造成资本循环和资源循环的投融资模式

（五）转型平台公司及央企国企市场化承接政府公益性项目
1．平台公司参与公益性项目的政策性支持
2．国有企业参与公益性项目的合规性流程
3．企业投资项目的核准与备案
4．平台公司及央企国企市场化参与公益性项目的模式介绍（ABO、自求平衡、资源补偿、融资代建、财政补贴建设项目融资模式等模式）
5．市场化承接政府公益性项目过程中如何将政府的违规增信转化为合规的现金流
6．如何盘活存量资产，非经营性项目（死资产）如何设计现金流（盘活）
7．基础设施REITs试点政策解读及带来的业务机会

（六）区县级平台公司债券工作操作指南
1.区县级平台发债要求
（1）融资平台的重组与改革
（2）相关财务指标与资产规模
（3）政府配套支持与评级安排
2.详解债券种类
（1）公司债与企业债
（2）专项企业债券的种类
（3）债贷组合应用的可行性分析
（4）存量项目发行债券
3增信与发行成本
（1）发债成本构成
（2）债务成本利率展望
（3）增信方式与募集规模
4.县级发行工作展望
（1）政策环境支持
（2）信贷与货币市场展望
（3）“非标转标”的大趋势

（七）地方政府专项债券
1.专项债发行现状
2.2021年债券发行的筹备与展望
3.地方政府专项债券的类型及应用要点
（1）新增专项债券（普通专项债、项目收益专项债）
（2）再融资专项债券
（3）普通专项债券与项目收益专项债券的区别
（4）重大项目专项债券（国常会及财政部*部署安排）
4.专项债券的要素实务
（1）构成专项债券内容的八大要素
（2）各要素的实操应用要点及注意事项
5.专项债券与其他模式的组合应用及操作要点
（1）专项债券+项目资本金的进入及退出操作要点分析
（2）专项债券+银行贷款实务应用中的注意事项
（3）专项债券+PPP模式结合的要点分析
（4）专项债与片区开发的结合应用
6.区县级包装项目要点
（1）重点靠向“两新一重”
（2）老旧小区与城市更新
（3）县域经济与产业发展
（4）本与期限的安排
（5）更改资金用途指南
7.专项债相关案例分析

（八）产业新城及片区综合开发项目投融资模式解析
1.采用开发型PPP模式
（1）开发型PPP模式的操作要点及案例分享
（2）资源补偿的合规性
（3）资源补偿的土地招拍挂问题
（4）投融资问题
2.非PPP模式下平台公司及社会资本的参与模式
（1）国发〔2019〕11号文后，管委会+平台+上市模式的操作要点及案例分享
（2）如何以企业投资模式市场化运作片区开发项目（未来项目的实施，高度依赖项目自身的盈利能力和社会资本的资金筹集能力）
（3）土地的问题
（4）房地产开发的资金平衡问题
（5）运用产业基金
（6）如何实现产业资源的整合

（九）县区项目投融资模式策划与包装
1.如何实现项目合规有效的现金流
2.区县级项目的谋划要点
3.项目谋划的合规与风险要点
4.策划新型城镇化项目的重点领域及方向
5.如何谋划“两新一重”项目
6.投资与运营的分离模式
7.基建投资与产业招商组合应用
8.搭建财政与融资平台合规的资金循环
9.投融资与土地财政的有效衔接

授课师资
发改委、财政部双库专家，PPP实操负责人，证券公司，律师事务所，会计师事务、咨询公司等实操专家；以专题讲座、案例分析、在线答疑相结合的形式进行讲解。

*投融资模式培训