课程大纲：

中小企业投融资实战公开课

课程背景：
全国中小企业股份转让系统（简称“新三板”）近两年发展十分迅猛，为诸多成长型、创业型、创新型企业提供了融资及股份交易服务。大量企业通过新三板挂牌及资本运作、融资并购，成功走上了发展的快车道。同时，新三板也能够使股权增值，成就了许多企业家的财富梦想。那么，企业该如何根据自身需求，量身定做自身的新三板资本运作方案？中小企业又该如何利用新三板进行投融资？

课程目标：
1.帮助企业董事长、总裁等高级管理人员了解新三板资本市场的发展现状，掌握新三板常用资本运作方式、中小企业投融资实战技巧（如定向增发、保理融资）；
2..帮助企业储备适合新三板资本运作及投融资的高层管理团队；
3.帮助企业培养一批熟悉资本市场基本工具和方法的专业化人才；
4..搭建企业与有关中介机构的对话、交流平台，为中小企业融资、挂牌上市提供协调服务。

课程时间：1天，6小时/天
课程对象：企业董事长、总经理、高管团队、财务部门、资本运作部门、金融从业人员等
授课方式：讲授、案例分析、答疑、讨论

课程大纲：
第一章：新三板资本运作   
一、资本市场概述
1、上市/挂牌公司与非上市/挂牌公司区别
1）上市/挂牌公司流动性特点；
2）上市/挂牌公司合规性特点。
2、新三板挂牌为企业带来的益处
1）上市、非上市融资；
2）股份质押融资；
3）公司治理及品牌效应     
3、新三板与多层次资本市场
1）新三板定位及介绍；
2）新三板与主板及中小板区别；
3）新三板与创业板等区别；
4）区域性股权交易市场；
5）新三板投资者适当性概述。    

二、资本市场流动性分析
1、做市交易制度
1）做市交易制度概述；
2）做市商定价策略分析。
2、竞价交易制度
1）竞价交易机理分析。    

三、新三板资本运作案例
1、山屿海（股份代码：833036）
1）公司业务与新三板挂牌；
2）候鸟式旅居度假养老资本运作方法；
3）预付卡问题解析，关键问题归纳法；
4）市盈率估值法操作实务。    
2、成也保理（股份代码：834783）
1）公司业务与新三板挂牌；
2）债务融资操作实务；
3）应收保理款资产证券化；
4）地方法规与新三板规则冲突解决。    
3、喜喜母婴（股份代码：836015）
1）公司业务与新三板挂牌；
2）涉税问题解决方案；
3）企业顶层商业模式设计。    

第二章：中小企业投融资实战   
一、中小企业投资及并购实战
1、中小企业投资及并购概述
1）现金及股票增发收购实务；
2）资产与股权收购风险及成本分析。
2、赛特斯（股份代码：832800）并购实战
1）收购要点解析。    

二、中小企业融资实战
1、股权投资基金
1）股权投资基金介绍；
2）股权投资周期介绍；
3）股权基金募投管退全流程。
2、融资路演会
1）路演展示要点（物联网企业案例解析）；
2）融资路演演讲要点（公装O2O案例解析）；
3）资本市场可视化实务及可视化实战。
3、新三板对赌协议及要点分析    
 
第三章：市值管理
一、市值管理概述
1）市值及市值管理的定义；
2）企业市值发展解析图；
3）市值管理禁忌。

二、市值管理操作技巧
1）市值与净利润之间的关系；
2）市值管理模型；
3）市值管理路线图。    

授课老师：
章嘉艺老师  新三板挂牌上市专家
东兴证券场外市场部副总裁、内核委员会财务专家委员、主要负责东兴证券华东地区新三板业务，承办、审核过多家新三板企业挂牌中国注册会计师、注册会计师协会非执业会员
准保荐代表人、律师资格*特许金融分析师协会(CFA)三级候选人上海交通大学巨人商学院特聘讲师。
曾任：上海虹桥正瀚律师事务所商业诉讼部资深律师
曾任：上海金程国际金融专修学院首席法律专家、为大量企业财务总监培训中国注册会计师课程，累计授课时间超过100场次。
现任：东兴证券股份有限公司场外市场部副总裁/内核委员会财务专家委员章老师具有法律、财务、税务及金融等背景，是资本市场罕见的复合型人才，同时也是一位实战型导师，在企业投融资及资本运作、企业上市及挂牌、投融资风险防范及诉讼等方面积累了丰富的实战经验。章老师有七年资本市场课程授课经验

中小企业投融资实战公开课